将完善基金内幕交易行为认定等指引，加大对基金从业人员内幕交易以及背信行为的监管力度

　　今年上半年28家基金公司的54位基金经理离职

　　针对当前投资者关注的一些热点问题，中国证监会基金监管部副主任洪磊昨日做客中国政府网时指出，基金公司是证券市场主要的机构投资者之一，其行为直接影响市场的规范和投资者信心。因此，保护投资人权益和加强监管始终是基金监管工作的重中之重。

　　洪磊表示，将进一步完善证券投资基金内幕交易行为认定指引等指引，与相关部门密切配合，加大对基金从业人员内幕交易以及背信行为的监管力度，严厉打击包括“老鼠仓”在内的各种违法违规行为。

　　据介绍，目前我国基金投资账户已经超过9000多万个，是今年初的3.8倍；基金总规模是年初的2.6倍，基金净值是年初的3.1倍。截至9月21日，我国共批准设立59家基金公司，其中合资基金公司28家。这些基金公司共管理基金341只，基金总规模为18962亿份，金额达30228亿元。

　　对于如何评判基金好坏等问题，洪磊指出，要“了解基金、了解自己、了解市场、了解历史、了解基金管理公司”，真正做到5个“了解”；投资者选择基金要看成长性等5个指标；丑闻不断的肯定不是好的基金公司；市场不应把十七大、奥运会当作题材来炒作。

　　严厉打击

　　“老鼠仓”等违规行为

　　针对网友提到的基金“老鼠仓”事件，洪磊表示，基金行业近年来迅速发展，持有沪深流通市值的比例已经超过27%。基金公司是证券市场主要的机构投资者之一，其行为直接影响市场的规范和投资者信心。因此，保护投资人权益和加强监管始终是基金监管工作的重中之重。我们的工作重点主要是：

　　第一，不断提高基金公司治理水平。通过落实基金公司治理准则加强股东间的制衡，提高独立董事参与管理的程度，实现管理层职业化、专业化和落实管理层独立运用基金资产的权利，充分发挥督察长合规监察的力度，防止大股东非法利用基金资产；第二，不断完善基金公司内部控制。通过落实基金公司内部控制指导意见，督促公司健全内部控制制度，提高内控制度执行的有效性。通过业务流程控制、会计系统控制、信息系统控制、监察系统控制，防止基金经理侵犯投资人权益；第三，通过完善交易所监控功能和监督托管人履行共同受托人义务，不断完善异常交易监控体系，力争做到对违规行为及时发现、及时制止、及时查处；第四，进一步完善证券投资基金内幕交易行为认定指引以及违反诚信义务的行为指引，与相关部门密切配合，加大对基金从业人员内幕交易以及背信行为的监管力度，严厉打击包括“老鼠仓”在内的各种违法违规行为，切实维护“公平、公正、公开”的市场秩序，保护投资者合法权益。

　　丑闻不断肯定不是好公司

　　洪磊强调，要“了解基金、了解自己、了解市场、了解历史、了解基金管理公司”，真正做到了5个“了解”，投资者在投资过程中就能够把握现实，做明白的基金投资者。“没有只涨不跌的资本市场，也没有稳赚不赔的金融投资产品。以投机的方式参与市场的投资者，其承受的投资损失可能更大，恢复本金所花费的时间也可能更长。”

　　洪磊说，有的基金公司在固定收益类产品的开发和管理上独树一帜，有的基金公司在指数类产品方面的能力比较突出，因此很难说某一家公司是绝对的好，或者绝对的不好。但是首先有一点，那就是基金公司是否把投资者的利益放在第一位，好的基金公司始终把自己置于投资者的监督之下。例如，是否按照法律法规的要求严格地约束自己的产品，是否有明确的投资理念、方向和标的，是否有严格适当的比较基准、风险收益特征和风险控制手段，以便让投资者在未来能够有效实施监控。

　　“同时，公司能否始终做到合规经营。如果一家公司丑闻不断，这家公司肯定不是一个好的基金管理公司。”

　　此外，评判基金公司的优劣还有两个标准。洪磊认为，好公司的各类型基金的表现应该都在所属类别基金中的前列，不会出现一只基金特别好、其他基金特别差的现象。另外，在投资者服务方面，公司是否真正在为投资人利益服务。比如，是否主动地把产品的风险全面、准确地告诉投资者，而不是一味地向投资人推销产品，采取各种不规范的营销手段扩大资产管理规模。